Conto Termico 3.0: perché per imprese e professionisti il contributo del GSE non è denaro esente da tasse

Un’impresa spende 400.000 euro per sostituire un impianto e incassa dal GSE un contributo di 260.000 euro grazie al Conto Termico 3.0. Il titolare tira il fiato: soldi a fondo perduto, nessuna tassa. Sbagliato. Quel contributo è un contributo in conto impianti: concorre a formare il reddito d’impresa, quota dopo quota, per tutta la vita del bene. E per il professionista che lo incassa un anno dopo l’acquisto scatta persino una sopravvenienza attiva. L’incentivo resta molto conveniente — ma solo se lo si tassa nel modo giusto.

Di Avv. Dott. Comm. Dario Carta — Managing Partner, Carta & Partners | Aggiornato: luglio 2026 | Tempo di lettura: 9 minuti

Sommario

1. Conto Termico 3.0: cos’è e perché non è una detrazione
2. Chi lo incassa e chi lo tassa: privati, imprese, professionisti
3. Per l’impresa è un contributo in conto impianti
4. L’esempio numerico: 400.000 di impianto, 260.000 di contributo
5. Il professionista e il principio di onnicomprensività
6. Quando il contributo arriva dopo: la sopravvenienza attiva
7. Contributo o detrazione: il divieto di cumulo e come sceglierlo
8. Domande frequenti sul Conto Termico 3.0
9. La logica corretta: incentivo sì, ma con la fiscalità giusta

1. Conto Termico 3.0: cos’è e perché non è una detrazione

Archiviato definitivamente il Superbonus, il legislatore non ha rinunciato a sostenere chi investe nel risparmio energetico. Lo strumento oggi è il Conto Termico 3.0. Ma la sua natura è diversa da quella dei bonus a cui siamo abituati: non è un’agevolazione fiscale e non è una detrazione IRPEF. È un contributo — una somma erogata direttamente dal GSE (Gestore dei Servizi Energetici) — finalizzato a incentivare la sostituzione di impianti per ottenere un risparmio energetico e la produzione di energia termica da fonti rinnovabili.

La fonte normativa principale è il Decreto del Ministero dell’Ambiente e della Sicurezza Energetica del 7 agosto 2025 (pubblicato in Gazzetta Ufficiale, Serie Generale n. 244 del 26 settembre 2025). Le regole operative — spese ammissibili, modalità di accesso, tempistiche di erogazione delle rate — sono state poi illustrate dal documento redatto dal GSE il 19 dicembre 2025, in attuazione dell’art. 29 del decreto.

Questa distinzione — contributo, non detrazione — non è un dettaglio lessicale. Cambia tutto sul piano fiscale. Una detrazione riduce l’imposta e non genera reddito; un contributo è una somma che entra e che, in capo a chi svolge un’attività economica, va qualificata e tassata secondo le regole del reddito d’impresa o di lavoro autonomo.

2. Chi lo incassa e chi lo tassa: privati, imprese, professionisti

I soggetti ammessi al beneficio sono individuati dall’art. 4 del D.M. 7 agosto 2025. Possono accedervi non solo i privati che non esercitano alcuna attività economica, ma anche le imprese, gli esercenti arti e professioni e i condomìni. Il documento GSE (par. 3.1) è esplicito nel ricomprendere «persone fisiche o soggetti titolari di reddito di impresa o di reddito agrario», con un elenco a titolo esemplificativo: non c’è ragione per escludere i professionisti.

La linea di demarcazione fiscale passa proprio qui:

• Privato non esercente attività economica: nessun dubbio. Il contributo è del tutto escluso da imposizione. Chi ristruttura la propria abitazione e incassa il contributo non porta nulla in dichiarazione.
• Impresa o professionista: il contributo entra nella sfera dell’attività e va valutato con le regole del reddito d’impresa o di lavoro autonomo.

Un primo punto tecnico va chiarito subito, perché sfata un timore diffuso. Trattandosi di un contributo finalizzato alla sostituzione di impianti, non si applica la ritenuta del 4% prevista dall’art. 28 del D.P.R. n. 600/1973. Quella ritenuta grava unicamente sui contributi in conto esercizio, cioè sui contributi che integrano ricavi o riducono costi di gestione corrente. Il contributo del Conto Termico ha un’altra natura, come vediamo ora.

3. Per l’impresa è un contributo in conto impianti

Ai fini della determinazione del reddito d’impresa vale una regola cardine: rilevano i costi effettivamente sostenuti. Se sostituire un impianto costa 70.000 euro e il contributo ricevuto ammonta a 45.500 euro (il 65% delle spese ammissibili), il costo effettivamente a carico dell’impresa è di 24.500 euro, pari alla differenza. Il problema è come «far entrare» quei 45.500 euro nel conto economico senza né ignorarli né tassarli tutti in una volta.

La qualificazione corretta è quella di contributo in conto impianti. Non è un contributo in conto esercizio (che integrerebbe i ricavi dell’anno) e non è nemmeno un contributo in conto capitale: quest’ultimo accresce genericamente le risorse del beneficiario, mentre il contributo in conto impianti è rigidamente subordinato all’acquisizione o alla realizzazione di uno specifico bene (Risoluzione dell’Agenzia delle Entrate n. 100/E del 29 marzo 2002). Va rilevato in bilancio quando esiste la «ragionevole certezza» che le condizioni per il riconoscimento siano soddisfatte e che il contributo sarà erogato.

La conseguenza fiscale è netta: il contributo concorre alla determinazione del reddito imponibile proporzionalmente all’ammortamento del nuovo impianto. Secondo lo standard OIC 16, i contributi in conto impianti sono commisurati al costo del cespite e partecipano al risultato d’esercizio secondo il criterio della competenza, gradualmente lungo la vita utile del bene. In pratica si può procedere in due modi alternativi:

• Metodo diretto: il contributo è portato a riduzione del costo dell’immobilizzazione. A conto economico finiscono solo gli ammortamenti calcolati sul valore al netto del contributo. Nell’esempio, gli ammortamenti si calcolano su 24.500 euro.
• Metodo indiretto: il contributo è imputato tra gli altri ricavi e proventi (voce A.5 del conto economico) e rinviato per competenza agli esercizi successivi tramite l’iscrizione di risconti passivi. Il costo dell’immobilizzazione resta inalterato, ma l’effetto sull’utile e sul patrimonio netto è identico a quello del metodo diretto.

4. L’esempio numerico: 400.000 di impianto, 260.000 di contributo

Il meccanismo del metodo indiretto si capisce meglio con i numeri. Un’impresa sostiene un costo di 400.000 euro per la sostituzione di un impianto ammortizzabile in cinque anni (quota annua del 20%). A fronte delle spese ammissibili riceve un contributo pari al 65%, cioè 260.000 euro.

Le scritture, con il metodo indiretto, si sviluppano così:

1. Il contributo di 260.000 euro viene inizialmente iscritto per l’intero importo nella voce A.5 del conto economico, tra gli altri ricavi e proventi.
2. Al termine del primo esercizio si rileva la prima quota di ammortamento calcolata sul costo pieno: 20% di 400.000 = 80.000 euro.
3. Si determina la quota di contributo di competenza dell’esercizio: 260.000 × 20% = 52.000 euro.
4. Si calcola il risconto passivo relativo agli esercizi futuri: 260.000 − 52.000 = 208.000 euro, con la scrittura «Contributo in c/impianti a Risconti passivi 208.000».

Il risultato è chiaro: da una parte l’impresa deduce le quote di ammortamento calcolate sul costo pieno di 400.000 euro; dall’altra il contributo concorre in aumento al reddito nella misura di 52.000 euro l’anno, di pari passo con l’ammortamento. I due flussi si compensano nel tempo, e il costo netto realmente dedotto per l’investimento resta quello effettivamente sostenuto — 140.000 euro invece di 400.000, per effetto dello storno del contributo.

Il punto strategico: l’incremento di reddito prodotto dal contributo genera una maggiore imposizione, ma il vantaggio economico complessivo resta notevole. L’impresa incassa 260.000 euro di risorse e ne «restituisce» solo la frazione corrispondente all’imposta sui 52.000 euro annui. È esattamente il tipo di operazione che va inserita in una pianificazione fiscale della SRL costruita per tempo, non improvvisata a bilancio chiuso.

5. Il professionista e il principio di onnicomprensività

Anche gli esercenti arti e professioni possono accedere al contributo (art. 4 del D.M. 7 agosto 2025). Per loro, però, lo scenario fiscale è cambiato di recente in modo rilevante.

Con il D.Lgs. n. 192/2024 è stato introdotto nell’art. 54 del TUIR il principio di onnicomprensività del reddito di lavoro autonomo. La norma non fa più riferimento ai soli «compensi», ma attribuisce rilevanza a tutte le somme e i valori percepiti nel periodo d’imposta, al netto delle spese sostenute. La Relazione illustrativa è esplicita: l’onnicomprensività comporta l’assoggettamento a tassazione anche di componenti straordinari di reddito, quali le sopravvenienze attive, che nel sistema del reddito d’impresa rappresentano rettifiche di costi o ricavi di esercizi precedenti.

Restano fermi due capisaldi anche per il professionista: sono deducibili i costi effettivamente sostenuti nell’esercizio dell’attività, e la base di calcolo delle quote di ammortamento è il valore del bene al netto del contributo ricevuto per il suo acquisto (Risoluzione n. 163/E del 22 ottobre 2001). Il come e il quando incide, però, sul risultato — ed è qui che il timing diventa decisivo.

6. Quando il contributo arriva dopo: la sopravvenienza attiva

Il tema è stato affrontato dall’Agenzia delle Entrate nella risposta a interpello n. 277 del 3 novembre 2025. Il caso: un professionista aveva acquistato nel 2022 alcune attrezzature strumentali, deducendone il costo per quote di ammortamento; nel 2025 riceve, a seguito di un avviso pubblico regionale, un contributo in conto impianti riferito agli stessi beni. Come si tassa?

La soluzione dipende dal momento in cui il contributo è percepito:

• Stesso periodo d’imposta dell’acquisto: il costo di acquisto del bene, base di calcolo per gli ammortamenti deducibili, va assunto fin da subito al netto del contributo. Nessuna complicazione ulteriore.
• Periodo d’imposta successivo: il professionista deve indicare una sopravvenienza attiva pari alla differenza tra le quote di ammortamento già dedotte negli anni precedenti e quelle che sarebbero state deducibili assumendo, sin dall’inizio, il costo del bene al netto del contributo. È l’effetto diretto del principio di onnicomprensività: il vantaggio ottenuto a posteriori va «riallineato» tassando la parte di ammortamento dedotta in eccesso.

L’Agenzia precisa che la medesima soluzione si applica al contributo erogato in base alla normativa sul Conto Termico 3.0. Per il professionista, quindi, la variabile critica non è solo quanto incassa, ma quando.

7. Contributo o detrazione: il divieto di cumulo e come sceglierlo

Il Conto Termico 3.0 è alternativo agli altri ecoincentivi. Per lo stesso intervento non è possibile fruire sia della detrazione fiscale sia del contributo del GSE: la normativa vieta il «doppio finanziamento» dello stesso costo. Se una fattura relativa alla sostituzione di un generatore viene presentata al GSE per ottenere il contributo diretto, quella stessa spesa non può essere portata in detrazione nella dichiarazione dei redditi (IRPEF o IRES).

Il divieto è confermato da un’apposita FAQ del GSE, ma discende già dall’art. 17 del D.M. 7 agosto 2025, secondo cui gli incentivi «sono riconosciuti esclusivamente agli interventi per la cui realizzazione non siano concessi altri incentivi statali, fatti salvi i fondi di garanzia, i fondi di rotazione e i contributi in conto interesse». È prevista una deroga solo per gli edifici di proprietà della Pubblica amministrazione. Il divieto opera trasversalmente su tutte le detrazioni dell’art. 16-bis del TUIR (ristrutturazioni edilizie) e sulle leggi speciali in materia di risparmio energetico (ecobonus).

Attenzione però: alternatività non significa rinuncia. È possibile compensare tra diverse tipologie di intervento, scegliendo per ciascuna spesa la via più vantaggiosa. L’esempio classico: una persona fisica sostituisce gli infissi dell’abitazione principale e, per quella spesa, sceglie la detrazione IRPEF del 50% (massimale di spesa 120.000 euro, detrazione massima 60.000 euro); contemporaneamente, per la sostituzione della caldaia con una pompa di calore, opta per il contributo del Conto Termico 3.0. Due interventi, due incentivi diversi, nessun doppio finanziamento sullo stesso costo. È qui che una scelta ragionata — quale spesa a detrazione, quale a contributo — massimizza il beneficio complessivo.

8. Domande frequenti sul Conto Termico 3.0

Il contributo Conto Termico 3.0 è tassato?
Dipende dal beneficiario. Per il privato che non esercita attività economica è del tutto escluso da imposizione. Per l’impresa e per il professionista, invece, ha rilevanza fiscale: è un contributo in conto impianti che concorre a formare il reddito imponibile in proporzione all’ammortamento del bene.

Sul contributo si applica la ritenuta del 4%?
No. La ritenuta del 4% dell’art. 28 del D.P.R. 600/1973 riguarda solo i contributi in conto esercizio. Il Conto Termico 3.0 è finalizzato alla sostituzione di impianti, quindi è un contributo in conto impianti e non subisce quella ritenuta.

Come si contabilizza il contributo per un’impresa?
Come contributo in conto impianti, secondo l’OIC 16, con due metodi alternativi: il metodo diretto (a riduzione del costo del bene, con ammortamenti calcolati sul netto) o il metodo indiretto (imputazione alla voce A.5 e rinvio agli esercizi successivi tramite risconti passivi). L’effetto su utile e patrimonio netto è identico.

Perché il professionista rischia una sopravvenienza attiva?
Per effetto del principio di onnicomprensività introdotto nell’art. 54 del TUIR dal D.Lgs. 192/2024. Se il contributo è percepito in un anno successivo a quello di acquisto del bene, emerge una sopravvenienza attiva pari alle quote di ammortamento dedotte in eccesso rispetto a quelle calcolabili sul costo al netto del contributo (interpello n. 277/2025).

Il Conto Termico 3.0 è cumulabile con l’ecobonus o il bonus ristrutturazioni?
No, non sullo stesso costo. È vietato il doppio finanziamento della medesima spesa (art. 17 del D.M. 7 agosto 2025). È però possibile usare contributo e detrazione su interventi diversi, scegliendo per ciascuna spesa la soluzione più conveniente.

Conviene di più il contributo o la detrazione?
Non c’è una risposta unica: dipende dalla capienza fiscale, dalla natura del soggetto (privato, impresa, professionista), dall’importo dell’intervento e dai tempi di erogazione. La valutazione va fatta caso per caso, confrontando il beneficio netto delle due alternative sul singolo intervento.

9. La logica corretta: incentivo sì, ma con la fiscalità giusta

Il Conto Termico 3.0 è un’opportunità concreta per chi investe nell’efficientamento energetico degli immobili strumentali. Ma è un incentivo che parla il linguaggio del contributo, non della detrazione — e per imprese e professionisti questo cambia il modo in cui va gestito. Non è denaro neutro: è una componente che entra nel reddito, seguendo l’ammortamento del bene per l’impresa e, per il professionista, con l’insidia della sopravvenienza attiva quando i tempi non coincidono.

La differenza tra un’operazione ben impostata e una improvvisata non sta nell’importo dell’incentivo, che è dato, ma nella qualificazione contabile e fiscale e nel timing della domanda. Contributo in conto impianti, metodo di contabilizzazione, momento di percezione, scelta tra contributo e detrazione sui vari interventi: sono le leve su cui si costruisce il vantaggio netto. Impostarle bene fin dall’inizio è ciò che distingue un risparmio energetico che genera anche un risparmio fiscale da un incentivo che, tassato male, si rivela una sorpresa in dichiarazione.

Nota: il presente articolo ha finalità informativa e divulgativa e non costituisce parere professionale. Per una consulenza personalizzata, contattare un professionista qualificato.